Il corso intende consolidare la conoscenza di strumenti matematici sviluppati durante un percorso triennale. Inoltre si vuole trasmettere la conoscenza di alcuni strumenti quantitativi necessari per la modellizzazione e la soluzione di problemi economici e finanziari. Alla fine del corso lo studente dovrà essere capace di:
- risolvere problemi di ottimizzazione statica vincolati.
- discutere ed esaminare la complessità computazionale di alcuni classici problemi di ottimizzazione economica e/o finanziaria
- applicare e compredere l'uso di strumenti statistici in modelli statici e dinamici della finanza e/o dell'economia
- comprendere il concetto di arbitraggio e la sua applicazione nei mercati obbligazionari e azionari
- discutere e risolvere alcuni sistemi dinamici basilari
- usare fogli di Excell per approssimare soluzioni ottime a problemi finanziari e economici sia statici che dinamici
Il corso è suddiviso in lezioni teoriche e lezioni pratiche in laboratorio dove si sviluppano e applicano i concetti teorici usando fogli di lavoro di Microsoft Excel.
Sia la sessione pratica che la sessione teorica mirano a favorire la partecipazione e la discussione in classe.
Il corso presenta metodi e tecniche che sono importanti per la valutazione, la modellizzazione e la soluzione di problemi economici e finanziari. In particolare il corso tratterà i seguenti argomenti:
- ottimizzazione statica libera e vincolata. Esempi pratici economici finanziari: il problema decisionale in condizioni di incertezza; avversione al rischio e misure; Scelte ottimali degli investitori nei mercati obbligazionari e azionari. Equilibrio nei mercati finanziari: il CAPM (Capital Asset Pricing Model ) e l'APT (Arbitrage Pricing Theory). Esempi pratici con Microsoft Excel.
- Il concetto di arbitraggio e la valutazione neutrale al rischio. Il teorema fondamentale di valutazione e introduzione ai problemi dinamici. Esempi pratici con Microsoft Excel.
- Introduzione a sistemi deterministici dinamici.
. Da un'analisi deterministica ad un'analisi stocastica. Analisi statistica di tipici problemi finanziari sia in ambito statico che dinamico.
Applicazioni pratiche con Microsoft Excel.
